Educarse financieramente
¿Qué significa tener educación financiera? Según el Cambridge English Dictionary, es la capacidad de comprender los principios básicos de los negocios y las finanzas. Esto es un poco vago y general.
Permítanme explicarles esto. En mi opinión, para clasificarse a sí mismo como educado financieramente o alfabetizado, debe tener una comprensión básica de los siguientes conceptos:
Concepto # 1: Los bancos no tienen interés en educarlo
La industria financiera no quiere que seas libre o educado. Al igual que el sistema médico quiere mantenerlo enfermo y regresar para recibir tratamiento, el sistema financiero quiere que consuma como un imbécil. A través del marketing y la publicidad, te vende un estilo de vida casi inalcanzable que si lo alcanzas, simplemente te conviertes en otra puta de la codicia. Nunca es suficiente. Los bancos quieren mantenerte ignorante y volver a comprar sus productos. Dicen que quieren educarte pero nada más lejos de la verdad. Quieren venderte sus productos rancios con una nueva envoltura brillante. Quieren engañarte una y otra vez, y puedes sonreír mientras lo hacen.
Concepto 2: el crédito impulsa la economía
La actividad económica se genera mediante la compra y venta de bienes y servicios. Cada año, el valor monetario total de los bienes y servicios comprados y vendidos se conoce como producto interno bruto. Si el producto interno bruto en el año 1 fue de 100 y luego en el año 2 fue de 109, decimos que la economía creció un 9 por ciento. Si el PIB en el año 2 fue 100, significa que el crecimiento fue cero.
Imaginemos ahora una economía de efectivo. Supongamos que hay 100 dólares en circulación. Yo tengo 50 y mi amigo tiene 20 y el banco tiene 30. Mi amigo vende widgets a 10 por widget. Compro 1 widget y se lo vendo al banco por 15. Ahora tengo 55, mi amigo tiene 30 y el banco tiene 15. Deposito 40 de mis 55 en el banco. Vamos a mover ese dinero entre nosotros tres y la economía no va a crecer.
La única forma en que la economía va a crecer es si hay crédito. El banco central necesita aumentar la oferta monetaria y hacer que el efectivo se mueva por la economía mediante la concesión de crédito. El gobierno hará todo lo posible para facilitar el crédito porque con más crecimiento hay más ingresos fiscales. Sin embargo, el gobierno sabe que demasiado de algo bueno no es bueno. Si hay demasiado crédito, la economía podría recalentarse provocando inflación.
El gobierno, por lo tanto, permite que el banco central controle el costo del dinero a través de las tasas de interés. Si el banco central siente que se está imprimiendo demasiado dinero, aumentará el costo de ese dinero. Los gobiernos, en asociación con los bancos centrales, también permitirán que las personas creen sus propios bancos para facilitar la concesión de crédito y aliviar parte de la presión sobre el banco central. Los gobiernos permitirán a estos bancos tomar dinero de los depositantes y prestar ese dinero como crédito.
Este es el modelo bancario básico. Estos bancos ganan dinero con el diferencial entre lo que pagan a los depositantes y lo que cobran a los prestamistas. Los bancos centrales y utilizan las tasas de interés para regular la temperatura de la economía. Esto se conoce como economía Ricitos de Oro. El banco central no quiere que la economía esté demasiado caliente y no quiere que la economía esté demasiado fría. Quieren que la economía sea como la harina de avena de Ricitos de Oro, perfecta. Si la economía se calienta demasiado, significa que hay riesgo de inflación. Si hace demasiado frío, existe el riesgo de deflación.
En los viejos tiempos, los bancos eran la única fuente de crédito. Hoy, ese no es el caso. El monopolio de los bancos sobre el proceso de concesión de créditos está siendo desafiado por la tecnología en una tendencia conocida como fintech.
El Millennial Disruption Index informa que el 71% de los millennials preferiría ir al dentista antes que escuchar lo que los bancos les dicen. Esa es una patada monumental en las nueces de los bancos. Los millennials prefieren acostarse boca arriba, abrir la boca y tener agujas y taladros afilados que perforan el tejido suave y vulnerable de la piel alrededor de los dientes en lugar de interactuar con sus bancos. No hace falta ser Alan Turing (el genio que descifró el código Enigma alemán) para descifrar la conclusión de esta pepita de información. Los bancos apestan y la tecnología va a sacar a muchos de ellos del negocio.
¿Por qué la banca tradicional no ha capturado los corazones y la imaginación del hombre promedio? La respuesta es simple. En 2008, los bancos perdieron su mayor activo y ese es la confianza. Perdieron la confianza de sus clientes y las empresas de tecnología se movieron rápidamente para llenar el vacío con dulce dulzura. A partir de 2019, Facebook contaba con numerosas licencias bancarias y estaba experimentando con su propia criptomoneda. Amazon estaba experimentando con préstamos para estudiantes. Alibaba gestionaba uno de los fondos del mercado monetario más grandes del mundo y WeChat (la versión china de WhatsApp) realizaba 820 millones de transferencias bancarias durante el Año Nuevo chino. Si confía en Facebook con fotos de su bebé recién nacido, ¿no confiará en ellos para manejar sus finanzas?
Concepto 3: debe tener un conocimiento básico de cómo se financian las empresas
Cuando se inician empresas, es necesario financiarlas. Necesitan efectivo, necesitan capital y lo necesitan rápido. Sin efectivo, la empresa se marchitará y morirá. Las empresas se financian de dos formas: capital y deuda. Esto se comprende mejor mediante un ejemplo sencillo.
El 1 de enero, inicié un negocio de restauración de guitarras en el que compramos guitarras viejas, las devolvemos a su antigua gloria y las vendemos con una ganancia. Para empezar, necesitaríamos dinero en efectivo y / o crédito. Mi primera llamada es para mi banquero, Slim Shady, que tiene la amabilidad de ofrecerme un préstamo. Slim, que es músico cuando no estafa a clientes desprevenidos, entiende guitarras y me presta 25.000. Ahora tengo 25.000 deudas, pero necesito más. Inyecto 40.000 de mi propio dinero y mi amigo Wayne Kerr invierte 20.000 por una participación del 30 por ciento. Tengo el 70 por ciento restante. Ahora tenemos 25.000 de deuda, más 60.000 de capital, lo que da como resultado un pasivo total de 85.000. Ahora puedo salir y buscar ejes para comprar y restaurar.
Este es nuestro balance a 1 de enero
Activo circulante (efectivo): 85.000
Capital social: 60.000
Pasivo a largo plazo: 25.000
En una fórmula simple: Activos totales = Capital total + Deuda total
Hay dos puntos clave que debe comprender a partir de esto. En primer lugar, si posee acciones en una empresa, es el propietario de esa empresa. En este pequeño negocio de restauración de guitarras, soy dueño del 70 por ciento del negocio y Wayne Kerr posee el 30 por ciento del negocio. Los propietarios participan de la fortuna del negocio. En segundo lugar, el banco es simplemente un prestamista de dinero, no es un propietario del negocio. Los préstamos también se conocen como deuda y pasivos.
Concepto 4: debe tener un conocimiento básico del mercado de valores
El mercado de valores es uno de los mayores generadores de riqueza sobre la faz de la tierra y cuanto más sepa sobre él, mejor. Habiendo dicho esto, no es necesario ser un experto en acciones para ser financieramente libre; una comprensión básica será suficiente. Esto es lo que necesitas saber.
El mercado de valores es un lugar donde se puede invertir en miles de empresas públicas. En el mundo de las finanzas, existen dos tipos diferentes de empresas: empresas privadas y empresas públicas. Mi negocio de restauración de guitarras es una empresa privada porque está financiado por mí, Wayne Kerr y cualquier otra persona a la que invitemos a invertir en el negocio. ¿En qué momento una empresa privada se convierte en empresa pública? Normalmente, a medida que las empresas crecen, necesitan acceder a más dinero para financiar su expansión. Tienen dos opciones: pedir más préstamos a su banco o encontrar nuevos accionistas para invertir capital social. Supongamos que Wayne Kerr es mi único amigo y mi única fuente de financiación. Podría decidir incluir la empresa en la bolsa de valores e invitar a cualquiera a invertir en mi empresa.
Para que esto suceda, necesito hacer pública mi información financiera y actualizarla regularmente para que mis inversionistas estén al tanto de cómo. El mercado de valores le brinda la oportunidad de invertir en miles de empresas y compartir la fortuna de estas empresas. Para comprender las capacidades generadoras de riqueza del mercado de valores, considere los siguientes ejemplos:
Si hubiera invertido $ 1,000 en Amazon cuando se cotizó en el mercado de valores en 1997, valdría casi $ 1.6 millones hoy (mayo de 2020).
Concepto 5: Sepa cómo comprar todo el mercado
No todo el mundo tuvo la suerte de reconocer a Amazon como la próxima gran novedad en 1997. No es necesario ser un gran visionario para ganar dinero con el mercado de valores. No necesitas ser un genio. Por supuesto, ayuda si está dispuesto a dedicar tiempo a analizar empresas individuales, pero la mayoría de las personas no tienen el tiempo, el interés o la inclinación para hacerlo. Para estos inversores, el vehículo de inversión que eligen se conoce como ETF o fondo cotizado en bolsa.
Un fondo cotizado en bolsa es un fondo de acciones que cotizan en el mercado de valores como una sola acción. Entonces, en lugar de comprar una acción en Amazon, puede comprar una acción en un ETF que invierte en empresas de tecnología. De esta forma, estarás invirtiendo en Amazon, pero también en empresas como Microsoft, Apple, Tesla, Google, Facebook, Tesla y Nvidia. Me refiero al ETF de Invesco QQQ.
Entonces, esto es lo que hace: aplica un enfoque de sentido común para invertir. Te guío a través de la mecánica. Presentaré tres tipos diferentes de inversores en función de su nivel de interés en el mercado de valores.
Inversor 1: Sin interés
Supongamos que no tiene interés en las finanzas, los negocios o las inversiones. Este no es un golpe mortal a la libertad financiera. Querrá invertir en un país amplio o en un ETF global. El ETF más diversificado a nivel mundial es iShares MSCI World ETF y se negocia bajo el símbolo de cotización URTH (jerga jerárquica: un símbolo de cotización o símbolo de cotización es una abreviatura que se utiliza para identificar de forma única las acciones que cotizan en bolsa de una acción en particular en un mercado de valores en particular. puede consistir en letras, números o una combinación de ambos. "Símbolo de cotización" se refiere a los símbolos que se imprimieron en la cinta de teletipo de una máquina de cinta de teletipo). URTH lo expondrá a una amplia gama de empresas de mercados desarrollados en todo el mundo. Proporciona acceso al mundo desarrollado en un solo fondo. Si hubiera invertido $ 100 cada mes en este ETF cuando se lanzó por primera vez en 2012, su inversión valdría un poco menos de $ 15,000 hoy (junio de 2020).
Inversor 2: Un poco de interés
Aquí supongo que tiene un interés marginal en las finanzas y el mercado de valores. Usted sabe que CNBC es un canal de noticias comerciales y no una droga recreativa, ha oído hablar del Promedio Industrial Dow Jones y sabe que el FTSE 100 es el índice de referencia de la Bolsa de Valores de Londres y no un pesticida. Invertiría en un ETF más específico. En lugar de comprar todo el mundo, refinaría su inversión en una región o país específico. Por ejemplo, puede que seas fanático de Taiwán. Viajó allí hace un par de años y quedó impresionado por su dinámica economía y desea participar en las fortunas de las empresas taiwanesas. Puede invertir en iShares MSCI Taiwan ETF (ticker symbol EWT) que cotiza en la Bolsa de Nueva York. Otra gran característica de los ETF es que la mayoría de ellos cotizan en los mercados de valores estadounidenses. En el caso de Taiwán, no es necesario que abra una cuenta de corretaje en Taiwán; puede participar en las fortunas de los negocios taiwaneses desde la comodidad de su hogar (siempre que tenga una cuenta de corretaje en EE. UU.). Durante los últimos 10 años, $ 100 invertidos cada mes en este ETF ahora (junio de 2020) valdrían casi $ 19,000.
Inversor 3: Interés superior al promedio
Tiene un interés real en invertir como pasatiempo. Sientes curiosidad por las tendencias financieras que están dando forma al mundo. Es un ávido lector de blogs financieros y si estuviera esperando su cita con el dentista, preferiría hojear una copia de The Economist que Men's Health. Su interés no llega tan lejos como para llevarlo a analizar acciones específicas, pero está interesado en las tendencias, como la energía limpia y renovable, el ascenso de China como potencia económica global, la economía colaborativa, las fintech y las criptomonedas, el futuro de la salud y el bienestar, robótica e inteligencia artificial, automóviles sin conductor, ciberseguridad, etc. Los emisores de ETF como iShares son conscientes del creciente interés en la inversión de tendencias globales y han comenzado a lanzar ETF para aprovechar este mercado. Tomemos, por ejemplo, el ETF de iShares Exponential Technologies (símbolo de cotización XT). Este ETF busca rastrear los resultados de inversión de un índice compuesto por empresas de mercados desarrollados y emergentes que crean o utilizan tecnologías exponenciales. La ETF quiere acceder a empresas globales con una exposición significativa a tecnologías exponenciales, que desplazan tecnologías más antiguas, crean nuevos mercados y tienen el potencial de generar importantes beneficios económicos positivos. A junio de 2020, las mayores participaciones de ETF se encontraban en las siguientes empresas: TESLA, ADYEN, SQUARE, ADVANCED MICRO DEVICES MERCADOLIBRE, NVIDIA CORP, PAYPAL HOLDINGS, WUXI BIOLOGICS, AMAZON y MEDIATEK. Una inversión mensual de $ 100 en este ETF valdría actualmente (hasta junio de 2020) casi $ 8.500.
Concepto 6: Sepa cómo elegir un corredor de bolsa
En los viejos tiempos, el mercado de valores se movía a un ritmo diferente. Estacionaría su Rolls Royce y tomaría el ascensor hasta la oficina de su corredor. Abría una caja de cubanos, te ofrecía una copa de whisky de malta y te hablaba de la Serie Mundial. Le pediría que comprara 1.000 acciones de Bethlehem Steel. Escribiría el pedido en un boleto y se lo entregaría a su chico de los recados. El chico de los recados se subía a su bicicleta y pedaleaba hasta la bolsa de valores. Caminaba hacia el corredor de piso que ignoraría al niño durante cinco minutos mientras terminaba de dictar su orden de almuerzo a su asistente. El corredor de piso luego se paseaba hacia el hoyo y gesticulaba al creador de mercado y ejecutaba la orden. Hoy, las barreras de entrada a la bolsa son bajas. Cualquier mamífero con pulgares oponibles, un teléfono inteligente y unos pocos dólares a su nombre puede abrir una cuenta de corretaje en línea con Robinhood. Robinhood es una empresa de servicios financieros con sede en EE. UU. Con sede en Menlo Park, California, y no requiere un saldo mínimo. La dirección de Robinhood es reveladora. Este no es un corredor normal lleno de viejos congestionados con trajes a rayas, tirantes de Gordon Gekko y calcetines inigualables con un ejemplar del Financial Times metido bajo sus brazos sueltos y flojos. Robinhood es una empresa de tecnología financiera, llena de niños con sudaderas con capucha, que busca democratizar el mercado de valores.
La mayoría de los corredores de descuento ofrecen operaciones sin comisiones y depósito mínimo cero (ganan dinero con sus saldos de efectivo y préstamos de margen). Los mejores perros son Fidelity, TD Ameritrade, TradeStation, Charles Schwab, E * TRADE e Interactive Brokers.
Al elegir un corredor, debe tener en cuenta lo siguiente: calidad de ejecución de la orden, profundidad de la investigación, calidad tecnológica de su plataforma, herramientas comerciales ofrecidas, servicio al cliente, tarifas no comerciales (transferencias bancarias y electrónicas), disponibilidad de negociación de opciones y tasas de margen (donde los corredores obtienen la mayor parte de su dinero).
Concepto 7: Comprenda el concepto más importante en finanzas: capitalización
El mundo está lleno de maravillas. Te quedan las Grandes Pirámides de Giza, los Jardines Colgantes de Babilonia, el Faro de Alejandría, el Templo de Artemisa y el Coloso de Rodas.
En las finanzas, hay una sola maravilla que se destaca por encima del resto: la COMPUESTA. La razón por la que la mayoría de los humanos no son conscientes de esta maravilla moderna es que se basa en un rasgo que la mayoría de los humanos no tienen: la PACIENCIA. Publique un video en Youtube titulado "Cómo convertirse en millonario en 30 años". ¿Cuántas vistas crees que obtendrá? Apostaría a que un video de un grifo goteando obtendría más vistas.
Estamos impacientes. Todo el mundo quiere hacerse rico rápidamente. La realidad es que hacerse rico requiere capitalización y paciencia. Dejame explicar.
Si invertir $ 100 por mes con un rendimiento del 10 por ciento producirá $ 226 048, ¿cuánto tendría si encontrara una inversión que rinda el 20 por ciento? El cerebro humano en toda su debilidad razonaría así: si yo gano el doble de rendimiento (20 por ciento en lugar de 10 por ciento), debería ganar el doble de rendimiento. En otras palabras, debería ser el orgulloso propietario de una inversión por valor de 450.000 dólares. ¿Qué dirías si te dijera que al duplicar el rendimiento anualizado ganarías DIEZ veces más? Diría que me he vuelto loco, que me he puesto una bocina roja brillante y mocasines talla 75, y me estoy rebotando caramelos de goma en la barriga y me saco palomas vivas de la oreja. ¡Su inversión de $ 100 al 20 por ciento anual producirá $ 2,297,783 en 30 años!
Se dice que Albert Einstein llamó al poder del interés compuesto "la fuerza más poderosa del universo" y continuó diciendo ... "el que lo comprende, lo gana; el que no lo paga". La razón por la que gana 10 veces más con el doble de rendimiento en 30 años es simplemente porque está reinvirtiendo sus rendimientos. Está ganando beneficios por sus devoluciones. Esto puede parecer griego, pero déjame explicarte con un ejemplo sencillo.
Invierte $ 100 el día 1 al 20 por ciento. En un año, esos $ 100 se han convertido en $ 120, lo que significa que obtuvo una devolución de $ 20. En el año 2, nuevamente gana un 20%, pero a $ 120. Esto significa que ganó $ 24, que en realidad es el 24 por ciento de los $ 100 invertidos originalmente. Observe cómo despegan los rendimientos cuanto más tiempo invierte.
Año 1: $ 20 (20 por ciento sobre $ 100)
Año 2: $ 24 (24 por ciento sobre $ 100)
Año 3: $ 28.8 (28.8 por ciento sobre $ 100) …….
Año 10: $ 103 (103 por ciento sobre $ 100) …….
Año 20: $ 638 (638 por ciento sobre $ 100 …….
Año 30: $ 3,956 (3,956 por ciento sobre $ 100)
Para el año 30, está obteniendo un rendimiento astronómico de sus $ 100 iniciales porque la inversión se ha disparado a medida que reinvierte sus rendimientos.